வங்கி கடன் வளர்ச்சி: சறுக்கும் இரண்டு துறைகள்! என்னாச்சு?

இந்தியப் பொருளாதாரத்தில் வங்கி கடன்கள் ஒரு முக்கிய பங்கு வகிக்கின்றன. விவசாயம், தொழில்துறை, சேவைத் துறை, மற்றும் தனிநபர் கடன்கள் என பல துறைகளுக்கு வங்கிகள் நிதி உதவி செய்கின்றன. ஆனால், இந்திய ரிசர்வ் வங்கி (RBI) வெளியிட்ட தரவுகள், விவசாயத் துறை மற்றும் கிரெடிட் கார்டு நிலுவைகளில் குறிப்பிடத்தக்க சரிவு ஏற்பட்டிருப்பதை வெளிப்படுத்துகின்றன. இந்த சரிவு, பொருளாதாரத்தில் ஏற்பட்ட மாற்றங்கள் மற்றும் RBI-யின் கடுமையான விதிமுறைகளின் தாக்கத்தை பிரதிபலிக்கிறது.

விவசாயத் துறைக்கு கடன் சரிவு: என்ன நடந்தது?

ரிசர்வ் வங்கியின் தரவுகளின்படி, 2025-ல் விவசாயம் மற்றும் அதன் தொடர்புடைய துறைகளுக்கு வழங்கப்பட்ட வங்கி கடன் வளர்ச்சி 9.2% ஆகக் குறைந்துள்ளது, இது கடந்த ஆண்டு இதே காலத்தில் 19.8% ஆக இருந்தது. இதன் மூலம், விவசாயத் துறைக்கு வழங்கப்பட்ட கடன் மொத்தம் 23.09 லட்சம் கோடி ரூபாயாக உள்ளது. இந்த சரிவு, விவசாயிகளுக்கு கடன் கிடைப்பதில் ஏற்பட்ட தடைகளையும், பொருளாதார மாற்றங்களையும் குறிக்கிறது.

சரிவுக்கான காரணங்கள்

RBI-யின் கடுமையான விதிமுறைகள்: 2023 நவம்பரில், RBI, நுகர்வோர் கடன்கள் மற்றும் NBFC-களுக்கு வழங்கப்படும் கடன்களுக்கு ரிஸ்க் வெயிட் (Risk Weight) 25% உயர்த்தியது. இது வங்கிகளை மிகவும் எச்சரிக்கையாக செயல்பட வைத்தது, இதனால் விவசாய கடன்களின் வளர்ச்சி குறைந்தது.

பருவநிலை மாற்றங்கள்: விவசாயம் பருவமழையை பெரிதும் சார்ந்திருக்கிறது. 2024-ல் ஒரு சில பகுதிகளில் மழை பொய்த்தது, இதனால் விவசாயிகளின் வருமானம் குறைந்து, கடன் திரும்ப செலுத்தும் திறன் பாதிக்கப்பட்டது. இது வங்கிகளை கடன் வழங்குவதில் எச்சரிக்கையாக செயல்பட வைத்தது.

மாற்று முதலீட்டு வாய்ப்புகள்: பங்குச் சந்தைகள் மற்றும் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் போன்ற மாற்று முதலீட்டு வாய்ப்புகள் அதிகரித்ததால், வங்கி வைப்பு வளர்ச்சி குறைந்தது. இதனால், வங்கிகளுக்கு கடன் வழங்குவதற்கு போதுமான நிதி கிடைப்பது குறைந்தது.

பொருளாதார மந்தநிலை: உலகளாவிய பொருளாதார மந்தநிலையும், இந்தியாவில் உள்நாட்டு தேவை குறைந்ததும், விவசாய கடன் வளர்ச்சியை பாதித்தது.

கிரெடிட் கார்டு நிலுவைகளின் சரிவு

கிரெடிட் கார்டு நிலுவைகளின் வளர்ச்சி விகிதமும் 2025 ஏப்ரல் 18-ஐ முடிவு செய்யும் பதினைந்து நாள் காலத்தில் 10.6% ஆகக் குறைந்துள்ளது, இது கடந்த ஆண்டு 23% ஆக இருந்தது. இதன் மூலம், கிரெடிட் கார்டு நிலுவைகள் 2.87 லட்சம் கோடி ரூபாயாக உள்ளன. இந்த சரிவு, நுகர்வோர் செலவு முறைகளில் ஏற்பட்ட மாற்றத்தையும், RBI-யின் கட்டுப்பாடுகளையும் பிரதிபலிக்கிறது.

சரிவுக்கான காரணங்கள்

RBI-யின் ரிஸ்க் வெயிட் உயர்வு: 2023 நவம்பரில், கிரெடிட் கார்டு நிலுவைகளுக்கு ரிஸ்க் வெயிட் 150% ஆக உயர்த்தப்பட்டது. இதனால், வங்கிகள் கிரெடிட் கார்டு கடன்களை வழங்குவதில் கவனமாக செயல்பட்டன.

நுகர்வோர் செலவு குறைவு: பொருளாதார நிச்சயமற்ற தன்மை மற்றும் வேலைவாய்ப்பு குறித்த கவலைகள், நுகர்வோரை கிரெடிட் கார்டு மூலம் செலவு செய்வதை குறைக்க வைத்தது. RBI-யின் நுகர்வோர் நம்பிக்கை கணக்கெடுப்பு (2024 ஜூன்) இதை உறுதிப்படுத்துகிறது, இதில் நுகர்வோர் செலவு மற்றும் பொருளாதார நிலைமை குறித்து மிதமான நம்பிக்கை மட்டுமே இருப்பது தெரியவந்தது.

வட்டி விகிதங்கள்: கிரெடிட் கார்டு நிலுவைகளுக்கு 42% வரை வட்டி விதிக்கப்படுவதால், பலர் கடனைத் தவிர்க்கத் தொடங்கினர். இது கிரெடிட் கார்டு பயன்பாட்டை குறைத்தது.

மாற்று கட்டண முறைகள்: UPI மற்றும் டிஜிட்டல் பணப்பரிவர்த்தனைகள் அதிகரித்ததால், கிரெடிட் கார்டு பயன்பாடு குறைந்தது. 2024-ல், UPI பரிவர்த்தனைகள் 100 கோடியைத் தாண்டியதாக NPCI தரவுகள் கூறுகின்றன.

பிற துறைகளில் கடன் வளர்ச்சி

விவசாயம் மற்றும் கிரெடிட் கார்டு நிலுவைகளில் சரிவு இருந்தாலும், பிற துறைகளில் கடன் வளர்ச்சி குறித்து RBI தரவுகள் சில நம்பிக்கையை அளிக்கின்றன:

தொழில்துறை: தொழில்துறைக்கு வழங்கப்பட்ட கடன் 6.7% வளர்ச்சியுடன் 38.83 லட்சம் கோடி ரூபாயாக உள்ளது, இது கடந்த ஆண்டு 6.9% ஆக இருந்தது.

சேவைத் துறை: சேவைத் துறைக்கு கடன் வளர்ச்சி 11.2% ஆகக் குறைந்துள்ளது, இது கடந்த ஆண்டு 19.5% ஆக இருந்தது. இதற்கு முக்கிய காரணம், NBFC-களுக்கு வழங்கப்படும் கடன்களில் ஏற்பட்ட சரிவு.

தனிநபர் கடன்கள்: தனிநபர் கடன்களின் வளர்ச்சி 14.5% ஆகக் குறைந்துள்ளது, இது கடந்த ஆண்டு 17% ஆக இருந்தது. இதில், வாகன கடன்கள் மற்றும் பிற தனிநபர் கடன்களின் வளர்ச்சி குறைந்தது.

RBI, இந்த சரிவை சமாளிக்க பல நடவடிக்கைகளை எடுத்து வருகிறது:

ரிஸ்க் வெயிட் உயர்வு: 2023-ல் அறிமுகப்படுத்தப்பட்ட ரிஸ்க் வெயிட் உயர்வு, வங்கிகளை கவனமாக செயல்பட வைத்தாலும், இது நிதி அமைப்பில் உள்ள ஆபத்துகளை குறைக்க உதவுகிறது.

விவசாய கடன் இலக்குகள்: இந்திய அரசு, ஒவ்வொரு ஆண்டும் விவசாய கடன் இலக்குகளை அமைக்கிறது. 2020-21-ல், 15 லட்சம் கோடி ரூபாய் இலக்கு அமைக்கப்பட்டு, வங்கிகள் இதை தாண்டி சாதித்தன. இதேபோல், எதிர்காலத்தில் விவசாய கடன்களை அதிகரிக்க RBI முயற்சிகள் மேற்கொள்ளலாம்.

டிஜிட்டல் மயமாக்கல்: AI மற்றும் மெஷின் லேர்னிங் தொழில்நுட்பங்களை வங்கிகள் பயன்படுத்தி, கடன் மதிப்பீடு மற்றும் வாடிக்கையாளர் சேவைகளை மேம்படுத்தி வருகின்றன. ICICI வங்கியின் ‘iPal’ மற்றும் SBI-யின் ‘ILA’ போன்ற சாட்பாட்கள் இதற்கு உதாரணம்.

மாற்று நிதி ஆதாரங்கள்: கார்ப்பரேட் பத்திரங்கள் மற்றும் மாற்று முதலீட்டு வாய்ப்புகள் அதிகரித்து வருவதால், வங்கிகள் புதிய நிதி மாதிரிகளை ஆராய வேண்டியிருக்கும்.

விவசாயத் துறை மற்றும் கிரெடிட் கார்டு நிலுவைகளில் ஏற்பட்ட கடன் வளர்ச்சி சரிவு, இந்திய பொருளாதாரத்தில் ஏற்பட்ட மாற்றங்களையும், RBI-யின் கட்டுப்பாட்டு நடவடிக்கைகளையும் பிரதிபலிக்கிறது. விவசாயிகளுக்கு கடன் கிடைப்பதில் ஏற்பட்ட தடைகள், விவசாய உற்பத்தியையும், கிராமப்புற பொருளாதாரத்தையும் பாதிக்கலாம். அதேபோல், கிரெடிட் கார்டு பயன்பாட்டின் சரிவு, நுகர்வோர் செலவு மந்தநிலையை காட்டுகிறது. ஆனால், RBI-யின் முயற்சிகள், டிஜிட்டல் தொழில்நுட்பங்களின் பயன்பாடு, இந்த சவால்களை சமாளிக்க உதவலாம். எதிர்காலத்தில், வங்கிகள், அரசு, மற்றும் நுகர்வோர் ஒருங்கிணைந்து செயல்பட்டால், இந்த சரிவை மீட்டு, பொருளாதார வளர்ச்சியை மீண்டும் துரிதப்படுத்த முடியும்.

உள்ளூர் முதல் உலகம் வரை பரபரப்பான ஹாட் செய்திகளை உடனுக்குடன் அறிய மாலைமுரசு யூடியூப் சேனலை காண இங்கே கிளிக் செய்யவும்